השקעות בגובה העיניים - פרק 64: אסטרטגיית ההשקעות של הפניקס
עודכן: מאת צוות פודקאסט·ישראל
האזינו לפרק המלא
אנחנו עוזרים למצוא את הפרק, ההאזנה המלאה נמצאת אצל היוצרים, בפלטפורמה שלהם.
/ הפרק במספרים
| פורסם | 10 בפברואר 2026 |
|---|---|
| אורך | 48 דק׳ |
| הנושא המרכזי | אסטרטגיית השקעות בפניקס |
| אורחים | עומר ברוך |
| קטגוריה | כלכלה ועסקים |
על מה הפרק עם עומר ברוך?
ניהול השקעות לטווח ארוך עם דגש על פיזור סיכונים ושמירה על טובת הלקוחות הוא המפתח להצלחה של הפניקס בשוק ההון.
יהודה אינדיג מנהל מחלקת אמיתיים בפניקס מתאר את דרכו בשוק ההון מאז 2004 ואת הצמיחה המשמעותית של הפניקס בנכסים המנוהלים. הפניקס מתמקדת בניהול השקעות לטווח ארוך, עם דגש על פיזור סיכונים, השקעה במקומות עם פוטנציאל רווח סביר והימנעות מסיכונים גבוהים. החברה מחזיקה במחלקה גדולה עם 73 עובדים ומבצעת השקעות גם בשוק הלא שכיר, תוך בחינה קפדנית של העסקאות. בנוסף, הפניקס שומרת על חשיפה גבוהה לשוק המקומי בישראל ומאמינה כי יש בו פוטנציאל המשך צמיחה למרות התמחורים הגבוהים.
הפניקס מצליחה לשלב בין חשיפה משמעותית לשוק המקומי לבין ניהול סיכונים מחושב, תוך ניצול הזדמנויות בשוק הלא שכיר שמציע מרווחים גבוהים יותר לעומת השוק השכיר.
/ תובנות מרכזיות
- הפניקס צמחה מעל 20% בהיקף הנכסים המנוהלים בשנה האחרונה ומנהלת כ-393 מיליארד שקל.
- המעבר לתמחור חברות הביטוח לפי מכפילי רווח (FR-17) שינה את התמונה בשוק ההון בשנים האחרונות.
- ההשקעות נעשות מתוך שיקול דעת ופיזור סיכונים, עם הימנעות מסיכונים גבוהים ועסקאות לא שכירות רק אם הן עדיפות על שכירות.
- החשיפה לשוק המקומי בישראל נשמרת גבוהה, מתוך אמונה בפוטנציאל ארוך הטווח, למרות תמחורים גבוהים בחלק מהמגזרים.
- המחלקה מנהלת השקעות פרטיות ועסקאות לא שכירות עם דגש על שיעבודים ומרווחים גבוהים, אך לא רודפת אחרי עסקאות רק למטרות פרסום.
איך אתם מנהלים את האיזון בין חשיפה גבוהה לשוק המקומי לבין הצורך להקטין סיכונים בתיק ההשקעות?
ניתוח מאת מערכת פודקאסט·ישראל, מבוסס תמלול אוטומטי של הפרק. על המתודולוגיה והמגבלות
שאל את הפרק (Chat with Episode)
קבל תשובות מיידיות מתוך תמלול וניתוח ה-AI
שאלות מומלצות בלחיצה אחת:
נתונים מהפרק
מתיאור הפרק
אור פוריה ונועם מדר מארחים את יהודה אינדיג, מנהל מחלקת העמיתים בפניקס לשיח מרתק על אסטרטגיית ההשקעות של הפניקס - היכן הם מזהים הזדמנות להיחשף והיכן זו דווקא הזדמנות לצמצם חשיפה, מתי כדאי לפעול עם המגמה ומתי משתלם ללכת נגדה, לאן הולך שוק הנדלן, שוק המאקרו: האינפלציה והריבית, מדד S&P 500, לקנות או למכור, נכסים לא סחירים, במה הם מחזיקים ומה התנאים לכניסה לעסקה ובעיקר השוק בישראל - האם עדיין הזדמנות או שכבר עלינו גבוה מדי?
/ עוד פרקים על השקעות ושוק ההון
- מנועי הכסףגיל שויד: מההשוואה לבועת הדוט.קום, דרך החיים כיו״ר ועד השינוי שהכרחי לילדינוגיל שויד, ממייסדי צ'ק פוינט, רואה ב-AI מהפכה שהשקעות הענק בה עוד לא הוכיחו החזר, אך מעריך שהיא תכפיל את כוחם של עובדים ושל ישראל, בתנאי שמערכת החינוך תתעדכן ושלא יוטל על התוכנה עול רגולציה כבד.
- חיות כיס Hayot Kissפרק 361: מי רוצה להיות שר האוצר הבא?שר האוצר הבא יירש חוב של כמעט 69% תוצר, תקציב ביטחון שתופח ושירותים אזרחיים מורעבים, ולדברי פרופסור קרנית פלוג לא יוכל להוריד מיסים ויצטרך כנראה להעלות אותם.
- הכסף של החיים עצמם#91: אחרי גיל 70 - אחד מכל שתיים. המשבר בביטוחי הסיעוד ומה אפשר לעשות היום?ביטוח הסיעוד בישראל כמעט התרוקן מתוכן, ולכן כדאי להתחיל לבנות כבר היום קרן סיעוד פרטית, כחיסכון ולא כביטוח.
- Playbooksיזם שמכר ב-300 מיליון דולר: ״אם הייתי מתחיל סטארטאפ מחדש, זה מה שהייתי עושה אחרת״יזם צריך להתחיל מבעיה אמיתית שכואבת למספיק אנשים ולא מהיכולת הטכנולוגית שלו, ולדאוג להלימה מלאה בין הבעיה, הסיפור שהוא מספר והמוצר.
איך נוצר העמוד הזה
67 פרקים של השקעות בגובה העיניים = 67 מאמרים שגוגל מדרג
את התקציר והניתוח בעמוד הזה הפקנו אוטומטית מתוך האודיו של הפרק, בלי שאיש כתב מילה. זה בדיוק מה ש-AuthorityRank עושה לארכיון שלם: כל פרק הופך למאמר עברי איכותי שמדורג בגוגל ומצוטט על ידי ChatGPT ו-Perplexity, ומתפרסם אוטומטית במגזין משלכם.
הארכיון שלכם הוא אודיו מת שמנועי החיפוש לא מוצאים. אנחנו הופכים אותו לנכס שמביא תנועה כל חודש.