יריב מדר, אסטרטג ההשקעות בקבוצת ילין לפידות, ריבית, אינפלציה ומה שביניהן
עודכן: מאת צוות פודקאסט·ישראל
/ הפרק במספרים
| פורסם | 15 בדצמבר 2022 |
|---|---|
| אורך | 25 דק׳ (קצר ב-14% מהממוצע בתוכנית) |
| הנושא המרכזי | השפעות מאקרו-כלכליות על שוק ההון |
| אורחים | יריב מדר |
| קטגוריה | כלכלה ועסקים |
על מה הפרק עם יריב מדר?
סקירה כלכלית על השפעת האינפלציה והריבית על שוק ההון בפרספקטיבה רב-שנתית.
בפרק זה מארח איתי את יריב מדר, אסטרטג השקעות בבית ההשקעות ילין לפידות, לניתוח השפעות האינפלציה והריבית שצצו בשנת 2022. השיחה בוחנת את השינוי במדיניות המוניטרית לאחר שנים של סביבת ריבית נמוכה ואת הקשר בין נתוני מאקרו לתמחור נכסים בשוק המניות. האורח מסביר את החשיבות של הבחנה בין ריבית נומינלית לריבית ריאלית בתקופות של אינפלציה, ומדגיש את האתגרים בניתוח תחזיות עסקיות עתידיות. הפרק מיועד למשקיעים המעוניינים להבין את מנגנוני השוק בתקופות של תנודתיות גבוהה.
/ תובנות מרכזיות
- לאחר שנים של ריבית נמוכה מאז 2008, השינוי במדיניות המוניטרית יצר אתגרים חדשים עבור המשקיעים.
- ישנה חשיבות מכרעת להבחנה בין ריבית נומינלית לריבית ריאלית בתקופה אינפלציונית, דבר שלא היה הכרחי בשנים קודמות.
- עלייה חדה בריבית הריאלית בפרק זמן קצר היא גורם מרכזי לירידה בתמחור נכסים, בדגש על סקטור הטכנולוגיה.
- השווקים מתמחרים את האינפלציה כרכיב שידער, אך קיים חשש ממיתון עמוק שעלול לפגוע ברווחיות החברות ובמחירי המניות.
- הניתוח העתידי של חברות דורש הבחנה מורכבת בין צמיחה ריאלית לבין עלייה נומינלית במחירים.
אם האינפלציה ארוכת הטווח לא משתנה בצורה משמעותית והריבית הריאלית לא משתנה בצורה משמעותית, אז למה שתהיה לנו תנודתיות כזאת גדולה בתמחור של שוק המניות?
ניתוח מאת מערכת פודקאסט·ישראל, מבוסס תמלול אוטומטי של הפרק. על המתודולוגיה והמגבלות
/ שאלות נפוצות על הפרק
- על מה הפרק הזה?
- בפרק זה מארח איתי את יריב מדר, אסטרטג השקעות בבית ההשקעות ילין לפידות, לניתוח השפעות האינפלציה והריבית שצצו בשנת 2022. השיחה בוחנת את השינוי במדיניות המוניטרית לאחר שנים של סביבת ריבית נמוכה ואת הקשר בין נתוני מאקרו לתמחור נכסים בשוק המניות. האורח מסביר את החשיבות של הבחנה בין ריבית נומינלית לריבית ריאלית בתקופות של אינפלציה, ומדגיש את האתגרים בניתוח תחזיות עסקיות עתידיות. הפרק מיועד למשקיעים המעוניינים להבין את מנגנוני השוק בתקופות של תנודתיות גבוהה.
- מהן התובנות המרכזיות מהפרק?
- לאחר שנים של ריבית נמוכה מאז 2008, השינוי במדיניות המוניטרית יצר אתגרים חדשים עבור המשקיעים. · ישנה חשיבות מכרעת להבחנה בין ריבית נומינלית לריבית ריאלית בתקופה אינפלציונית, דבר שלא היה הכרחי בשנים קודמות. · עלייה חדה בריבית הריאלית בפרק זמן קצר היא גורם מרכזי לירידה בתמחור נכסים, בדגש על סקטור הטכנולוגיה. · השווקים מתמחרים את האינפלציה כרכיב שידער, אך קיים חשש ממיתון עמוק שעלול לפגוע ברווחיות החברות ובמחירי המניות. · הניתוח העתידי של חברות דורש הבחנה מורכבת בין צמיחה ריאלית לבין עלייה נומינלית במחירים.
/ עוד פרקים על השקעות ושוק ההון
- 1-1-11-israeli-m-a1-1-11-israeli-m-aאיך קרן אמריקאית השתלטה על אחת החברות הכי אסטרטגיות בישראל, בעסקה שאף אחד לא הציע למכירה.
- 1-1-11-israeli-m-a1-1-11-israeli-m-aאיך קרן פרייבט אקוויטי הפכה יצרנית סוכריות גומי בורחת לחברת תוספי תזונה גלובלית של 120 מיליון דולר.
- 1-1-11-israeli-m-a1-1-11-israeli-m-aסמנכל הכספים של TSG מפרק איך חברת שליטה ובקרה ביטחונית בת 60 שנה הפכה תוך שנים ספורות לחברה ציבורית ששווה מיליארדים, דרך רכישות והנפקה.
- 1-1-11-israeli-m-a1-1-11-israeli-m-aאיך ויקס סגרה רכישה של 80 מיליון דולר על סטארטאפ בן חצי שנה, בלי עובדים ובלי משקיעים, רגע לפני שהטילים התחילו לעוף.